Piyasalara analitik bakış

Dün ne oldu… Dün güne düşüşle başlayan ve gün içinde 7.982-8.053 aralığında sıkışık seyir izleyen BİST100 Endeksi, %0,10 azalışla 8.024,37 puandan günü tamamladı. Bankacılık Endeksi %0,42 artarken Sınai Endeks %0,70 değer kaybetti. Türkiye 2 yıllık tahvil faizi bir önceki kapanışa göre 50 baz puan artarak %41,92 ve 10 yıllık tahvil faizi 1 baz puan artarak %26,33 seviyesinden işlem gördü. Dolar/TL 29,95-30,16 ve Euro/TL 32,56-32,88 aralığında hareket etti. Türkiye’nin dolar bazlı 5 yıl vadeli CDS oranı 314,7 oldu.

TCMB verilerine göre konut fiyat endeksi (KFE), 2023 yılı Kasım ayında aylık %1,9 artarak 1.150,4 oldu. Yıllık bazda ise %82,8 artan KFE, aynı dönemde reel olarak %12,4 oranında artış gösterdi. Türkiye genelinde birim metrekare fiyatı 30 bin 318 lira oldu.

Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek, sosyal medya üzerinden yaptığı açıklamada tahsilat performansını iyileştirdiklerini belirterek, 2022 yılında %89,5 olan vergi gelirlerinin tahakkuk tahsilat oranının 2023’te 3,2 puan artarak %92,7’ye yükseldiğini ifade etti. Borçlarını ödemekte zorlananlara yasal çerçevede taksitlendirme yapıldığına işaret eden Şimşek, çalışmalar sonucunda 2023 yılı bütçesinde öngörülenden daha iyi bir gelir performansı gerçekleştiğini ifade etti.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's’ten yapılan açıklamada, Türkiye'de 17 bankanın not görünümünün “durağan”dan “pozitif”e çevrildiği belirtildi. Türkiye'nin kredi notunu “B3” olarak teyit ederken, not görünümünü “durağan”dan “pozitif”e çevirmişti.

ABD Borsaları günü satıcılı tamamladı. Kapanışta Dow Jones Endeksi %0,25 azalarak 37.267 puana, S&P500 Endeksi %0,56 azalışla 4.739 puana ve Nasdaq Endeksi %0,59 kayıpla 14.856 puana düştü. Avrupa Borsaları da günü negatif kapattı.

ABD'de sanayi üretimi, Aralık ayında aylık %0,1 ve yıllık %1 arttı. İmalat sanayi üretimi de aylık bazda %0,1 arttı. İmalat sanayi üretimine yönelik piyasa beklentisi sabit kalması yönündeydi. kapasite kullanım oranı ise değişim göstermeyerek %78,6 oldu. ABD’de perakende satışlar, Aralık ayında aylık %0,6 artarak 709,9 milyar dolar oldu. Beklenti perakende satışların aylık %0,4 artması yönündeydi. Yıllık bazda ise %5,6 artış gösterdi.

ABD’de mevsimsel faktörlerden arındırılmış, yeniden finansman ve alım kredilerini içeren mortgage başvuru faaliyetinden oluşan piyasa endeksi 12 Ocak ile sona eren haftada %10,4 artışla 210,5 puana yükseldi. 30 yıllık mortgage faizi, %6,75 oldu.

İngiltere’de tüketici fiyat endeksi, Aralık ayında beklentilerin üzerinde aylık %0,4 arttı. Beklenti %0,2 artış olması yönündeydi. Kasım ayında %3,9 olan yıllık enflasyon, Aralık ayında %4,0 olarak gerçekleşti.

Euro Bölgesi’nde tüketici fiyat endeksi, Aralık ayında aylık %0,2 artarken, Kasım ayında %2,4 olan yıllık enflasyon, Aralık’ta %2,9'a yükseldi.

ABD Merkez Bankası’nın (Fed),12 şubesinden gelen analizlerle hazırlanan Bej Kitap raporunda kasım ayından bu yana çoğu bölgede ekonomik faaliyetlerde çok az değişiklik olduğunu veya hiç değişiklik olmadığını bildirdi. Neredeyse tüm bölgelerde imalat faaliyetlerinde düşüşler yaşandığına değinilen raporda, yüksek faiz oranlarının otomobil satışlarını ve emlak anlaşmalarını sınırlamaya devam ettiği bildirildi. Raporda, güçlü tüketici harcamalarının son haftalarda ABD ekonomisini desteklediği belirtildi.

Avrupa Merkez Bankası (AMB) Başkanı Christine Lagarde, AMB tarafından yaz dönemi itibariyle faiz indirimine gidilmesinin muhtemel olduğunu dile getirdi. Finans piyasalarında faiz oranlarının düşürülmesine yönelik agresif beklentilerin politika yapıcılara görevlerinde yardımcı olmadığının altını çizen Lagarde, doğru yolda olduklarını ancak bunu destekleyecek veriler gelmeden zafer ilan etmeyeceklerini belirtti.

Bugün ne bekliyoruz…

Yeni güne başlarken Asya piyasaları karışık seyir izliyor. Dow Jones vadeli endeksi yatay. Dolar/TL 30,14 ve Euro/TL 32,94 seviyelerinden işlem görüyor. Dolar endeksi 103,20 seviyesinde bulunurken Euro/Dolar paritesi 1,09 sınırında. Brent tipi petrol 78,3 dolardan, altının onsu 2.012 dolardan ve gramı ise 1.949,6 liradan alıcı buluyor.   

Bugün yurt içinde önemli, bir veri akışı bulunmazken, yurt dışında Euro Bölgesi’nde cari denge ile ABD’de konut başlangıçları, işsizlik başvuruları ve inşaat izinleri verileri takip edilecek.

Uzun vadede ne bekliyoruz…

Aralık ayında %2,93 artan TÜFE’nin Aralık 2023 tarihli TCMB piyasa katılımcıları anketine göre; Ocak ayında %4,86 ve 12 ay sonrasında %41,23 artması beklenmektedir. Yine aynı ankette Dolar/TL’nin 12 ay sonrasında ise 39,46 olması öngörülmektedir. Cari dengenin 2023 sonunda 45,8 milyar dolar, 2024 yılında ise 34,3 milyar dolar açık vermesi beklenmektedir. GSYH büyümesinin 2023 ve 2024’te sırasıyla %4,2 ve %3,3 olacağı öngörülmektedir. TCMB haftalık repo faizinin 3 ay sonrasında %43,76 ve 12 ay sonrasında ise %36,65 olması beklenmektedir.

Rapor için tıklayınız.

https://www.bmd.com.tr/application/files/4617/0556/0966/Piyasalara_Analitik_Bakis_18.01.2024.pdf

Kaynak: BMD Araştırma

www.ekonomigundemi.com.tr